China’s Productivity Performance and Its Impact on Poverty in the Transition Period
Cite this report as:
Centre for the Study of Living Standards. 2003. “China’s Productivity Performance and Its Impact on Poverty in the Transition Period.” CSLS Research Report 2003-07. Ottawa. https://csls.ca/research/chinas-productivity-performance-and-its-impact-on-poverty-in-the-transition-period/
Abstract
Résumé
The objective of this report is to document China’s productivity performance since 1978 and determine its impact on poverty. The report finds that China has made substantial progress in economic development since economic reform started in 1978. Strong economic growth has been fuelled by rapid productivity growth, and has been accompanied by impressive declines in the incidence of poverty. Productivity performance has not been uniform across the agricultural and industrial sectors, but both have contributed to aggregate growth and poverty reduction. Unfortunately economic reform has also brought increasing income inequality, mostly between rural and urban areas but also within both rural and urban areas and across regions as well. Labour productivity is found to have had a strong negative effect on poverty in China, with productivity increases in the industrial sector more important for poverty reduction than those in the agricultural sector. The econometric results do not show that trends in inequality have a significant effect on poverty. However, the process of economic growth, besides bringing the benefits of productivity increases, also brings structural adjustments that exacerbate income inequality through displacing workers. The government of China has an important role to play in further developing a social security system that will ensure the gains from productivity are more equally shared, thus maintaining a healthy and equitable society in which further productivity gains can be realized.
L’objectif de ce rapport est de documenter la performance de la Chine en matière de productivité depuis 1978 et d’en déterminer l’incidence sur la pauvreté. Le rapport constate que la Chine a réalisé des progrès considérables en matière de développement économique depuis le début des réformes économiques en 1978. Une croissance économique vigoureuse, alimentée par une croissance rapide de la productivité, s’est accompagnée de baisses impressionnantes de l’incidence de la pauvreté. La performance de la productivité n’a pas été uniforme entre les secteurs agricole et industriel, mais les deux ont contribué à la croissance globale et à la réduction de la pauvreté. Malheureusement, la réforme économique a également entraîné une inégalité croissante des revenus, principalement entre les régions rurales et urbaines, mais aussi au sein de chacune de ces régions et entre les régions. On constate que la productivité du travail a eu une forte incidence négative sur la pauvreté en Chine, les hausses de productivité dans le secteur industriel étant plus importantes pour la réduction de la pauvreté que celles du secteur agricole. Les résultats économétriques ne démontrent pas que les tendances de l’inégalité ont une incidence significative sur la pauvreté. Cependant, le processus de croissance économique, en plus d’apporter les avantages des hausses de productivité, entraîne également des ajustements structurels qui exacerbent l’inégalité des revenus en déplaçant des travailleurs. Le gouvernement chinois a un rôle important à jouer dans le développement d’un système de sécurité sociale qui permettra de s’assurer que les gains de productivité profitent à l’ensemble de la population.