Industry Mix, Plant Turnover and Productivity Growth: A Case Study of the Transportation Equipment Industry in Canada

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Abstract

The transportation equipment industry is one of the few Canadian industries that is as productive as its U.S. counterpart. However, labour productivity growth in the Canadian transportation equipment industry declined from 4.5 per cent per year in 1981-2000 to 1.7 per cent per year in 2000-2007. This article investigates whether restructuring and the reallocation of output and resources within the industry after 2000 contributed to this decline. It shows that the dramatic decline in productivity growth was mainly due to the slowdown in productivity growth in sub-industries, which can largely be traced to the decline in labour productivity growth of continuing plants. Finally, the article shows that even if the Canadian industry mix were the same as the U.S. mix, the productivity growth profile of the Canadian transportation equipment industry would not change. RÉSUMÉ L’industrie des matériels de transport est l’un des secteurs canadiens dont la productivité est comparable à celle des États-Unis. Force est cependant que le Canada a connu un ralentissement de la croissance de la productivité du travail dans ce secteur, de 4,5 % par an entre 1981 et 2000 à 1,7 % par an entre 2000 et 2007. Cette étude s’attache à déterminer si la restructuration de ce secteur et la réaffectation de la production et de ressources après 2000 ont participé à ce recul. Elle montre que la baisse spectaculaire de la croissance de la productivité est principalement due à un ralentissement de celle-ci dans les sous-industries, laquelle est en grande partie imputable à une baisse de la croissance de la productivité dans les usines établies. Les auteurs concluent en montrant que le profil de croissance de la productivité du secteur des matériels de transport au Canada serait resté inchangé, même si sa composition industrielle avait été identique à celle des États-Unis. 1

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