Can Measurement Error Explain the Weakness of Productivity Growth in the Canadian Construction Industry?
Cite this article as:
Harrison, Peter. 2007. “Can Measurement Error Explain the Weakness of Productivity Growth in the Canadian Construction Industry?” International Productivity Monitor, No. 14 (Spring 2007): 53–70. https://www.csls.ca/ipm-archive/ipm-issue-14/can-measurement-error-explain-the-weakness-of-productivity-growth-in-the-canadian-construction-industry/
Abstract
Résumé
According to Statistics Canada productivity estimates, the rate of growth of real output per hour in the construction industry in Canada over the 1981-2006 period was 0.53 per cent per year, one-third of the business sector average. This article examines evidence for and against the hypothesis that measurement error explains this below average productivity performance. The article finds that the use of input cost indexes to adjust nominal output to obtain real output, instead of the more appropriate use of output price indexes, for certain sub-industries of the construction sector represents the most likely source of measurement error. This procedure may result in a downward bias to labour productivity growth in the construction sector of up to 0.44 percentage points per year. It is thus likely that measurement error explains some, but not all, of the gap in labour productivity growth between the construction industry and the business sector. ACCORDING TO STATISTICS C ANADA produc-
Selon les estimations de productivité de Statistique Canada, le taux de croissance de la production réelle par heure dans le secteur de la construction au Canada sur la période 1981-2006 était de 0,53 % par année, soit le tiers de la moyenne du secteur des entreprises. Cet article examine les données probantes pour et contre l’hypothèse selon laquelle une erreur de mesure explique cette performance de productivité inférieure à la moyenne. L’article constate que l’utilisation d’indices de coûts des intrants pour ajuster la production nominale afin d’obtenir la production réelle, au lieu de l’utilisation plus appropriée des indices de prix de la production, pour certaines sous-industries du secteur de la construction représente la source d’erreur de mesure la plus probable. Cette procédure peut se traduire par un biais à la baisse de la croissance de la productivité du travail dans le secteur de la construction pouvant atteindre 0,44 point de pourcentage par année. Il est donc probable que l’erreur de mesure explique une partie, mais pas la totalité, de l’écart de croissance de la productivité du travail entre l’industrie de la construction et le secteur des entreprises.